Η Ελληνική Golden Visa Έχει μια Οικονομική Οδό που οι Περισσότεροι Επενδυτές Δεν Λαμβάνουν Υπόψη

Η Δικηγορική Εταιρεία Γεωργάκη εξηγεί πώς τραπεζικά προϊόντα και οι επενδύσεις κεφαλαίων προσφέρουν μια ξεχωριστή οδό προς τη διαμονή στην ΕΕ μέσω της ελληνικής Golden Visa.

Όταν οι επενδυτές ακούνε «ελληνική Golden Visa», κάνουν εικόνα διαμερίσματα στην Αθήνα, βίλες στα νησιά, έργα ανακαίνισης σε ανερχόμενες γειτονιές. Η αγορά ακινήτων κυριαρχεί στη συζήτηση και δίκαια. Είναι απτή, οικεία και ιστορικά, η πιο δημοφιλής οδός στο πρόγραμμα. Αλλά η ελληνική Golden Visa δεν ήταν ποτέ αποκλειστικά πρόταση ακινήτων. Από το 2018, το πρόγραμμα έχει προσφέρει μια πλήρη σειρά από οδούς οικονομικών επενδύσεων, από τραπεζικές καταθέσεις καθορισμένης διάρκειας έως αμοιβαία κεφάλαια και κρατικά ομόλογα. Αυτές οι οδοί οδηγούν στην ίδια ανανεώσιμη πενταετή άδεια παραμονής, τα ίδια ταξιδιωτικά δικαιώματα στην περιοχή Schengen και τα ίδια οφέλη οικογενειακής συμπερίληψης. Απλώς δεν συζητιούνται τόσο.  Αυτό αρχίζει να αλλάζει.

Πώς Πραγματικά Μοιάζουν οι Οικονομικές Οδοί 

Η ρυθμιστική αναδιαμόρφωση της Ελλάδας τον Σεπτέμβριο του 2024 ανέβασε τα κατώτατα όρια της αγοράς ακινήτων σε όλους τους τομείς. Άφησε τις οδούς οικονομικών επενδύσεων ως επί το πλείστον ακέραιες και σε αυτό το νέο τοπίο τιμολόγησης, αξίζουν προσοχή εκ νέου. Οι επιλογές που πληρούν τις προϋποθέσεις αναλύονται ως εξής. Κατάθεση σε τραπεζικό λογαριασμό ορισμένης διάρκειας ύψους €500.000 σε ελληνικό πιστωτικό ίδρυμα, η οποία διακρατείται για τουλάχιστον ένα έτος με αυτόματη ανανέωση. Μερίδια αμοιβαίων κεφαλαίων συνολικού ύψους €350.000, υπό την προϋπόθεση ότι το αμοιβαίο κεφάλαιο επενδύει αποκλειστικά σε ελληνικές μετοχές, εταιρικά ομόλογα ή κρατικά ομόλογα που διαπραγματεύονται σε ρυθμιζόμενες αγορές. Μερίδια εναλλακτικών επενδυτικών κεφαλαίων ύψους €350.000, όπου το αμοιβαίο κεφάλαιο είναι εγκατεστημένο στην Ελλάδα ή σε άλλο κράτος μέλος της ΕΕ και επενδύει αποκλειστικά στην Ελλάδα. Ομόλογα ελληνικού δημοσίου αξίας €500.000 με ελάχιστη τριετή διάρκεια. Ή μετοχές και εταιρικά ομόλογα συνολικού ύψους €800.000 σε ρυθμιζόμενες αγορές. Κάθε ένα από τα παραπάνω έχει ως αποτέλεσμα την ίδια άδεια παραμονής με την αγορά ακινήτου με τα ίδια ταξιδιωτικά δικαιώματα και την ίδια οικογενειακή κάλυψη τριών γενεών. Συγκεκριμένα, για την οδό τραπεζικής κατάθεσης, η golden visa παραμένει σε ισχύ για όσο διάστημα τα κεφάλαια παραμένουν κατατεθειμένα στο ελληνικό χρηματοπιστωτικό ίδρυμα, δίνοντας στους επενδυτές μια εγγύηση παραμονής η οποία είναι άμεσα συνδεδεμένη με μια απόφαση την οποία οι ίδιοι ελέγχουν.

Οι Μηχανισμοί που Μετράνε

Η Χριστίνα Γεωργάκη, Διευθύνουσα Σύμβουλος της Δικηγορικής Εταιρείας Γεωργάκη, βλέπει το ενδιαφέρον για αυτές τις οδούς από επενδυτές που δίνουν προτεραιότητα στην ταχύτητα και την απλότητα να ανεβαίνει. «Δεν θέλουν όλοι οι επενδυτές να έχουν ένα ακίνητο σε μια χώρα στην οποία ενδεχομένως να μη ζουν όλο τον χρόνο», παρατηρεί η Γεωργάκη. «Για πολλούς από τους πελάτες μας, οι οικονομικές οδοί ταιριάζουν καλύτερα στο πώς σκοπεύουν να χρησιμοποιήσουν την άδεια παραμονής τους.» Αξίζει να κατανοήσει κανείς τις πρακτικές διαφορές. Μια golden visa τραπεζικής κατάθεσης μπορεί να διεκπεραιωθεί πλήρως σε περίπου τέσσερις μήνες. Ο επενδυτής ανοίγει έναν λογαριασμό σε ελληνική τράπεζα, μεταφέρει τα κεφάλαια και η κατάθεση κάνει τα υπόλοιπα. Χωρίς αναζήτηση ακινήτου, συμβολαιογραφικές διαδικασίες, επαλήθευση τίτλου ιδιοκτησίας ή φόρο μεταφοράς. Η φορολογική μεταχείριση είναι εξίσου απλοποιημένη. Τα έσοδα από προθεσμιακές καταθέσεις φορολογούνται με σταθερό συντελεστή 15%, ο οποίος παρακρατείται αυτόματα από το τραπεζικό ίδρυμα. Δεν υπάρχει υποχρέωση ετήσιας υποβολής στην Ελλάδα που να σχετίζεται με την ίδια την κατάθεση και δεν χρειάζεται να προσλάβετε τοπικό λογιστή αποκλειστικά για τη διατήρηση της επένδυσης. Το πλήρες ποσό των €500.000 πρέπει να τοποθετηθεί σε ένα και μόνο ελληνικό πιστωτικό ίδρυμα, το οποίο σημαίνει πως η επιλογή της σωστής τράπεζας αποτελεί από μόνη της μια απόφαση με συνέπειες. Όροι κατάθεσης, ποιότητα υπηρεσιών για διεθνείς πελάτες, και το ιστορικό αιτήσεων golden visa του ιδρύματος παίζουν όλα ρόλο και πρόκειται για μια επιλογή στην οποία η νομική καθοδήγηση έχει μεγάλη αξία εξ αρχής.

Ενσωματωμένη Ευελιξία

Μια από τις λιγότερο προφανείς λειτουργίες των οικονομικών οδών είναι η δυνατότητα να αλλάξετε επενδυτική κατηγορία χωρίς να χάσετε το καθεστώς διαμονής. Ένας επενδυτής, ο οποίος εισέρχεται μέσω τραπεζικής κατάθεσης, μπορεί αργότερα να ρευστοποιήσει αυτά τα κεφάλαια και να τα επαναδιαθέσει σε ακίνητη περιουσία, ένα αμοιβαίο κεφάλαιο ή άλλο επιλέξιμο περιουσιακό στοιχείο, υπό την προϋπόθεση ότι η νέα επένδυση θα ολοκληρωθεί εντός δύο μηνών από την εκκαθάριση. Αυτό δημιουργεί μια ασυνήθιστη προαιρετικότητα. Ένας επενδυτής μπορεί να διασφαλίσει διαμονή στην ΕΕ εντός μηνών μέσω κατάθεσης, μετά να πάρει χρόνο για να εξερευνήσει την ελληνική αγορά, να επισκεφτεί ακίνητα, να αξιολογήσει την απόδοση κεφαλαίων, ή απλώς να αποφασίσει αν η μετεγκατάσταση έχει νόημα, διατηρώντας πάντα μια έγκυρη άδεια παραμονής. «Η δυνατότητα μετάβασης μεταξύ επενδυτικών κατηγοριών είναι μια από τις πιο υποτιμημένες λειτουργίες του προγράμματος», σημειώνει η Γεωργάκη. «Μετατρέπει κάτι το οποίο μοιάζει με μια ατομική απόφαση σε μια σταδιακή διαδικασία και αυτό είναι ελκυστικό για επενδυτές οι οποίοι θέλουν σιγουριά πρωτίστως και προαιρετικότητα δευτερευόντως.»

Η Διάσταση Φορολογικού Σχεδιασμού

Για επενδυτές οι οποίοι υπολογίζουν την Ελλάδα ως κάτι περισσότερο από μια λύση διαμονής, το φορολογικό καθεστώς Non-Dom της χώρας προσθέτει ένα ακόμα επίπεδο σχεδιαστικής αξίας. Τα άτομα που πληρούν τις προϋποθέσεις μπορούν να επιλέξουν έναν ενιαίο ετήσιο φόρο €100.000 επί του παγκόσμιου εισοδήματός τους, ανεξάρτητα από την πηγή ή το ποσό του. Το καθεστώς ισχύει για τους νέους φορολογικούς κατοίκους Ελλάδας που δεν ήταν φορολογικοί κάτοικοι Ελλάδας για επτά από τα οκτώ έτη που προηγούνται της αίτησής τους. Η αλληλεπίδραση μεταξύ της golden visa και του φορολογικού καθεστώτος Non-Dom δεν είναι αυτόματη. Η διαμονή μέσω επένδυσης δεν οδηγεί από μόνη της σε ελληνική φορολογική κατοικία. Αυτό απαιτεί παραμονή 183 ημερών στην Ελλάδα ή καθιέρωση ενός κέντρου ζωτικών ενδιαφερόντων εκεί. Αλλά για επενδυτές των οποίων τα μακροπρόθεσμα πλάνα περιλαμβάνουν μετεγκατάσταση, τα δύο πλαίσια συνδυάζονται με τρόπους που αξίζουν έγκαιρη δομή. Το ποιο επενδυτικό όχημα λειτουργεί καλύτερα υπό καθεστώς Non-Dom εξαρτάται από τη χώρα καταγωγής του επενδυτή, την υπάρχουσα δομή περιουσιακών στοιχείων του και από το αν σκοπεύει να δημιουργήσει εισόδημα εντός Ελλάδας. Αυτά είναι ερωτήματα που βρίσκονται στο σημείο τομής του μεταναστευτικού δικαίου, του φορολογικού σχεδιασμού και της χρηματοπιστωτικής ρύθμισης, ακριβώς το είδος της πολυδιάστατης συμβουλευτικής που οι γενικοί οδηγοί προγραμμάτων τείνουν να παραβλέπουν.

Γιατί οι Οικονομικές Οδοί Επανεξετάζονται

Αρκετές αλλαγές στις αγορές έχουν ωθήσει αυτές τις οδούς στο επίκεντρο των συζητήσεων. Η Ισπανία κατήργησε το πρόγραμμα golden visa της εξ ολοκλήρου. Η Πορτογαλία κατήργησε την οδό ακίνητης περιουσίας και προηγουμένως πρόσφερε την επιλογή τραπεζικής κατάθεσης €1,5 εκατομμυρίου, η οποία επίσης έχει καταργηθεί. Οι επιλογές διαθέσιμων προγραμμάτων golden visa στην Ευρώπη μειώνονται και οι επιλογές οικονομικών επενδύσεων εντός των προγραμμάτων οι οποίες απομένουν ελκύουν πιο στενό έλεγχο από επενδυτές οι οποίοι προηγουμένως επέλεγαν τις ακίνητες περιουσίες με βεβαιότητα. Οι οικονομικές οδοί της Ελλάδας φέρουν κατώτατα όρια τα οποία βρίσκονται χαμηλότερα από τον ευρωπαϊκό μέσο όρο για συγκρίσιμα όργανα. Το σημείο εισόδου αμοιβαίων κεφαλαίων ύψους €350.000 είναι προσβάσιμο σύμφωνα με τα περιφερειακά πρότυπα και οι ίδιες οι δομές των αμοιβαίων κεφαλαίων ρυθμίζονται από τις ελληνικές χρηματοπιστωτικές αρχές, παρέχοντας ένα επίπεδο θεσμικής εποπτείας που καθησυχάζει τους επενδυτές που είναι συνηθισμένοι στις ρυθμιζόμενες αγορές. Η διαδικασία αίτησης μπορεί να ξεκινήσει εξ αποστάσεως. Η προετοιμασία των εγγράφων, το άνοιγμα τραπεζικού λογαριασμού και η εγγραφή στο κεφάλαιο μπορούν να γίνουν μέσω πληρεξουσίου, με τη μόνη απαιτούμενη επίσκεψη του επενδυτή στην Ελλάδα να είναι το βιομετρικό ραντεβού μετά την έγκριση.

Η Συνεργασία με τη Δικηγορική Εταιρεία Γεωργάκη

Η Δικηγορική Εταιρεία Γεωργάκη λειτουργεί στο σταυροδρόμι μεταξύ απευθείας ξένων επενδύσεων και μεταναστευτικού δικαίου από το 2007. Η εταιρεία έχει διευθετήσει περισσότερες από 9.000 απευθείας ξένες επενδύσεις και πάνω από 3.500 άδειες παραμονής από τα γραφεία της σε Αθήνα και Θεσσαλονίκη. «Έχουμε χτίσει συγκεκριμένη εξειδίκευση στις οδούς οικονομικών επενδύσεων επειδή απαιτούν διαφορετική συμβουλευτική από τα ακίνητα», εξηγεί η Γεωργάκη. «Η διαδικασία μετανάστευσης είναι ακριβώς η ίδια, αλλά η δόμηση της επένδυσης, οι σχέσεις με την τράπεζα και ο φορολογικός σχεδιασμός αποτελούν διακριτούς κλάδους. Η τραπεζική και οικονομική ομάδα μας συνεργάζεται με τους δικηγόρους μετανάστευσής μας από την πρώτη συζήτηση.» Η πρακτική της εταιρείας εκτείνεται στην εταιρική δομή, τον φορολογικό σχεδιασμό, τις τραπεζικές και χρηματοοικονομικές υπηρεσίες, τις δικαστικές διαμάχες και την επενδυτική μετανάστευση σε πολλαπλούς τομείς. Η ομάδα μας εργάζεται σε επτά γλώσσες.

Για επενδυτές που διερευνούν πώς οι οικονομικές οδοί golden visa στην Ελλάδα θα μπορούσαν να ταιριάζουν με τους στόχους διαμονής και επένδυσης, η Δικηγορική Εταιρεία Γεωργάκη προσφέρει συμβουλές μέσω της ιστοσελίδας της στη διεύθυνση georgakilawfirm.com.

Άρθρο γραμμένο από τη Χριστίνα Γεωργάκη, αρχικά δημοσιευμένο στο IMIDaily